伪装起来的这只狼此时已是遍体鳞伤。小羊们刚刚舒了一口气，却又乱了起来。那只更大更凶猛的大灰狼是被赶跑了，可羊圈里还有一只狼啊!狼看到小羊们吓成那副样子，只好说自己是条狗，专门负责保护他们的。小羊们这才舒了一口气。这时，主人听到动静，朝羊圈赶来了。羊圈里的这只狼又把自己伪装成羊。为了不让主人发现这只帮助过他们的狼，小羊们撒谎对主人说：“没什么，刚才有一只大老鼠跑进了羊圈，被我们赶跑了。”主人也就没有深追究，又回房睡觉去了。
就这样，狼和羊生活了好长一段时间。白天，狼帮母羊照看小羊。晚上，还要负责保护所有的羊。渐渐地，小羊们都喜欢上了他，也很感激他，他同时也成了主人和猎犬忠实的朋友。
虽然跟羊生活在一起，但他不能像羊一样天天吃草啊，他得自己为自己觅食，他还有许多事要做呢。终于，他不得不离开所有的羊，主人和猎犬。临走时，他取下了羊皮，对小羊们说道：“其实，我是一只狼。我跟你们在一起只是想和你们做朋友。我的祖先们对你们造成太大的伤害，我想帮助你们，以减轻他们的罪恶。我想做一只善良的狼，我想让人们知道狼也有善良的一面。你们愿意和我交朋友吗?”小羊们很吃惊，但他们都把他当作自己的好朋友。那只被他从大灰狼口中救下来的小羊还管他叫“恩人”呢。就这样，小羊们目送他离开了，那只被他从大灰狼口中救下来的小羊甚至还流下了眼泪。主人和猎犬知道这件事后也是很吃惊，但他们都相信这是只善良的狼。狼心里也有一种说不出的快乐。
狼走啊走，走到一条河边，他看到一只落水的乌鸦正在拼命挣扎着，再不救他，他就会被淹死。水不太深，狼跳进河中把她从水里救了出来。接着，狼又把乌鸦放到一个很暖和的窝里。乌鸦得救了，她很感激狼，但她不知道狼为什么要这样做。在她的印象中，狼是很坏，很凶狠的。但在和这只狼的交谈中，乌鸦发现他是如此的平和，温顺，并不跟自己想象中的一个样。他们最后成了好朋友。他们有说有笑，乌鸦还老是在他背上跳来跳去。这时，一群乌鸦从他们上空飞过，见到这种情景都吓傻了。他们都对狼背上的那只乌鸦说道：“你干嘛?快飞上来啊。狼可是跟狐狸一样狡猾的啊，别上他的当，他会吃了你的。”乌鸦回答说：“他跟别的狼不一样，他是一只善良的狼，是他救了我，他是我的好朋友。”乌鸦们不解地离开了。很多天过去了，那只乌鸦和这只狼还是一样友好相处。别的乌鸦也开始接触这只狼了，最终，许多乌鸦都跟这只狼成了好朋友。每走到一个地方，总会有一群乌鸦围在他的身边。